Anfang 2000 wurde das Unternehmen DivXNetworks gegründet, das es sich zum Ziel setzte, von Grund auf einen neuen Mpeg4-Codec zu entwickeln. Seit dem erfreut sich der DivX-Codec weltweit einer enormen Beliebtheit. Kein Wunder, denn schließlich lässt sich die Größe von digitalen Filmen mittels DivX deutlich verringern. Gerade Anfang des Jahrtausends, als die Internet-Verbindung trotz des aufkommenden DSL noch vergleichbar langsam war, wollten die Anwender nicht mehrere GB übertragen, ehe ein Film am Ziel war. Die größten Konkurrenten von DivX sind Apples Quicktime und Microsofts Windows Media Video.
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